نسبت گردش مالی موجودی چیست؟

جوشوا کنون متخصص سرمایه گذاری ، دارایی و بازارها و برنامه ریزی بازنشستگی است. او مدیر عامل و بنیانگذار Keon-Green & Co. ، یک شرکت مدیریت دارایی است.

Chip Stapleton یک دارنده مجوز سری 7 و سری 66 است ، امتحان CFA سطح 1 را پشت سر گذاشت و یک نامزد CFA سطح 2 است. او ، و دارای مجوز زندگی ، تصادف و بیمه درمانی در ایندیانا است. وی تجربه هشت سال در امور مالی ، از برنامه ریزی مالی و مدیریت ثروت گرفته تا امور مالی شرکت ها و FP& A دارد.

آریانا چاوز بیش از یک دهه تجربه حرفه ای در تحقیق ، ویرایش و نوشتن دارد. او وقت خود را در آکادمی و انتشارات دیجیتال ، به ویژه با محتوای مربوط به تاریخچه اقتصادی اقتصادی ایالات متحده و امور مالی شخصی در بین موضوعات دیگر گذرانده است. او از این پیشینه به عنوان یک بررسی کننده واقعیت برای تعادل استفاده می کند تا اطمینان حاصل شود که حقایق ذکر شده در مقالات دقیق و مناسب است.

نسبت گردش مالی موجودی (ITR) فرمولی است که به شما کمک می کند بفهمید که یک تجارت برای فروش کل موجودی خود چقدر طول می کشد. ITR بالاتر معمولاً به این معنی است که یک تجارت در مقایسه با شرکتی با ITR پایین تر ، فروش قوی دارد.

تعریف و نمونه هایی از نسبت گردش مالی موجودی

نسبت گردش مالی موجودی یک روش ساده برای فهمیدن اینکه چند بار یک شرکت در طی مدت زمان خاص موجودی خود را تغییر می دهد. همچنین به عنوان "چرخش موجودی" شناخته می شود. این فرمول هنگام تبدیل پول نقد خود به فروش و سود ، بینشی از کارآیی یک شرکت ارائه می دهد.

به عنوان مثال ، شرکتی مانند Coca-Cola می تواند از نسبت گردش مالی موجودی استفاده کند تا دریابد که در مقایسه با سایر شرکت ها در همان صنعت ، سرعت فروش محصولات خود را چقدر سریع می فروشد.

چگونه نسبت گردش مالی موجودی کار می کند

با دیدن ترازنامه و بیانیه درآمد یک شرکت می توانید در هنگام یافتن ITR ها مشکل زیادی را نجات دهید. COGS اغلب در بیانیه درآمد ذکر شده است. مانده موجودی در ترازنامه یافت می شود. با این دو سند ، فقط باید شماره ها را به فرمول وصل کنید.

ITR فقط یک نوع نسبت کارآیی است ، اما بسیاری دیگر نیز وجود دارد.

اگر ارقام را مقایسه می کنید ، به خاطر داشته باشید که برخی از تحلیلگران به جای هزینه کالاهای فروخته شده از کل فروش سالانه استفاده می کنند. این تا حد زیادی همان معادله است ، اما شامل نشانه گذاری یک شرکت است. این بدان معناست که می تواند به نتیجه متفاوتی نسبت به معادله هایی که از هزینه کالاهای فروخته شده استفاده می کنند ، منجر شود.

یکی بهتر از دیگری نیست، اما مطمئن باشید که با مقایسه خود سازگار هستید. شما نمی خواهید از فروش سالانه برای یافتن نسبت یک شرکت استفاده کنید در حالی که از بهای تمام شده کالاهای فروخته شده برای شرکت دیگر استفاده کنید. این به شما هیچ حس واقعی از مقایسه این دو را نمی دهد.

چگونه نسبت گردش موجودی را محاسبه می کنید؟

اولین قدم برای یافتن ITR انتخاب یک چارچوب زمانی برای اندازه گیری است (به عنوان مثال، یک چهارم یا یک سال مالی). سپس، میانگین موجودی برای آن دوره را بیابید. شما می توانید این کار را با میانگین هزینه های پایان و ابتدای موجودی برای زمان مورد نظر انجام دهید. هنگامی که مقدار زمان و میانگین موجودی خود را به دست آوردید، به سادگی بهای تمام شده کالای فروخته شده (COGS) را بر میانگین موجودی تقسیم کنید.

مثال محاسبه نسبت گردش موجودی

این مثال واقعی را در نظر بگیرید: صورت درآمد کوکاکولا از سال 2017 نشان داد که COGS 13. 256 میلیون دلار است. میانگین ارزش موجودی آن بین سال های 2016 و 2017، 2. 665 میلیون دلار بوده است. برای یافتن نسبت می توانیم از این ارقام استفاده کنیم:

• نوبت موجودی = COGS / موجودی متوسط
• نوبت موجودی = 13. 256 میلیون دلار / 2. 665 میلیون دلار
• نوبت موجودی = 4. 974

اکنون می دانید که نوبت موجودی کوکاکولا در آن سال 4. 974 بوده است. می توانید این را با سایرین در صنعت نوشیدنی های غیرالکلی و خوراکی ها مقایسه کنید تا بفهمید کوکاکولا چقدر خوب عمل می کند. به عنوان مثال، فرض کنید که متوجه شدید که موجودی رقیب 8. 4 است. این نشان می دهد که رقیب محصولات را سریعتر از کوکاکولا می فروشد.

دلایل زیادی وجود دارد که چرا یک شرکت ممکن است ITR کمتری نسبت به شرکت دیگر داشته باشد. همیشه به این معنی نیست که یک شرکت بدتر از دیگری است. مطمئن شوید که صورت های مالی شرکت و هر یادداشتی را مطالعه کرده اید تا تصویر کاملی به دست آورید.

اگرچه ITR کوکاکولا پایین تر بود، اما ممکن است معیارهای دیگری پیدا کنید که نشان می دهد همچنان قوی تر از سایر میانگین های صنعت آن است. استفاده از داده های تاریخی برای مقایسه سال های جاری با سال های گذشته نیز می تواند زمینه مفیدی را فراهم کند.

در بسیاری از موارد، هر چه دارایی های یک شرکت در موجودی بیشتر باشد، بیشتر به گردش مالی سریع تری متکی است.

روزهای گردش موجودی

می توانید با استفاده از نرخ چرخش موجودی برای یافتن تعداد روزهایی که طول می کشد تا یک تجارت موجودی خود را پاک کند، این تجزیه و تحلیل را یک قدم جلوتر ببرید.

بیایید با مثال کوکاکولا ادامه دهیم. در آن صورت، ITR آن 4. 974 بود. بعد 365 را بر آن عدد تقسیم می کنیم که باید 73. 38 به دست آید. یعنی به طور متوسط 73. 38 روز طول کشید تا کوکاکولا موجودی خود را بفروشد.

این کارآیی شرکت را در یک زمینه دیگر قرار می دهد. یافتن روزهای گردش مالی موجودی اطلاعات جدیدی را ارائه نمی دهد ، اما قاب بندی آن از نظر روزها برای برخی مفید است.

محدودیت نسبت گردش مالی موجودی

زمان فروش یک شرکت از طریق عرضه خود می تواند در صنعت بسیار متفاوت باشد. اگر نمی دانید که میانگین موجودی موجودی برای صنعت مورد نظر است ، فرمول خیلی به شما کمک نمی کند.

به عنوان مثال ، فروشگاه های خرده فروشی و زنجیره های مواد غذایی به طور معمول دارای ITR بسیار بالاتر هستند. دلیلش این است که آنها محصولات کم هزینه را می فروشند که به سرعت خراب می شوند. در نتیجه ، این مشاغل به کوشش مدیریتی بسیار بیشتری نیاز دارند.

از طرف دیگر ، شرکتی که تجهیزات سنگین مانند هواپیما را تولید می کند ، میزان گردش مالی بسیار کمتری خواهد داشت. تولید و فروش هواپیما مدت زمان زیادی طول می کشد ، اما پس از بسته شدن فروش ، اغلب میلیون ها دلار برای این شرکت به ارمغان می آورد.< Pan> این کارآیی شرکت را در یک زمینه دیگر قرار می دهد. یافتن روزهای گردش مالی موجودی اطلاعات جدیدی را ارائه نمی دهد ، اما قاب بندی آن از نظر روزها برای برخی مفید است.